Maak een prognose voor elk fonds. Houd rekening met elke verbintenis.
Alternatieve beleggingen gedragen zich anders dan de rest van de portefeuille. Kapitaal wordt opgevraagd volgens het schema van de GP, uitkeringen vinden pas jaren later plaats en de nettovermogenswaarde loopt achter. Cash Projection Hub maakt hiervoor prognoses voor elk closed-end fonds, op basis van aannames die u zelf bepaalt.
“We zijn van een situatie zonder consolidatietool of gegevensfeeds overgestapt naar een platform dat beide mogelijkheden biedt — en dat bovendien private-equity-investeringen perfect bijhoudt.”
— Saul Dyne, Stonebridge Family Office
Belangrijkste kenmerken
Hub voor kasprognoses
Een prognosemodel dat speciaal is ontwikkeld voor closed-end fondsen. Aan de hand van het Yale-model, dat is uitgebreid voor timing binnen het jaar en activiteiten in het lopende jaar, maakt het model prognoses voor kapitaaloproepen, uitkeringen, de nettovermogenswaarde (NAV), niet-gefinancierde verplichtingen en allocatiedrift.
U bepaalt zelf de aannames. Elk cijfer is afkomstig uit gegevens die al in uw beveiligde omgeving aanwezig zijn, en wordt opnieuw berekend zodra een aanname verandert.
Projectaanvragen, uitkeringen, nettovermogenswaarde (NAV) en niet-gefinancierde verplichtingen voor alle fondsen
Standaard geïntegreerd in Masttro en gevoed door uw bestaande geaggregeerde gegevens
Vergelijkt de verwachte toewijzing met de streefcijfers, zodat een te hoge weging in een vroeg stadium aan het licht komt
Stel aannames in op basis van effecttype, strategie, jaar van oprichting of individueel fonds
Verschillende parameters voor hetzelfde fonds bij verschillende klantgroepen
Niet-gefinancierde verplichting, weergegeven als percentage van een door de gebruiker gedefinieerde referentieportefeuille
Historische en verwachte activiteit op één tijdlijn, met maximaal zeven variabelen
Een prognose die je kunt verdedigen
Een realtime overzicht van de NAV, kapitaaloproepen, uitkeringen, niet-gefinancierde verplichtingen en de verwachte allocatie voor elk closed-end fonds. Voor de rest van de portefeuille wordt een marktwaardeprognose gegeven.
Elk cijfer wordt automatisch door het systeem berekend en wordt opnieuw berekend zodra een aanname verandert. De methodologie is gebaseerd op een gepubliceerd raamwerk en blijft consistent van de ene rapportageperiode tot de volgende.
Model op jouw voorwaarden
Stel de looptijd van het fonds, de ‘Bow’, het bijdragepercentage, het groeipercentage en het rendement in op het niveau dat past bij: het type effect, de strategie, het jaar van oprichting of een individueel fonds. De ‘Bow’ bepaalt in hoeverre de uitkeringscurve naar het einde toe afvlakt. Waarden worden doorgegeven via het vier niveaus tellende register van aannames, en een overschrijving op welk niveau dan ook laat de rest van de hiërarchie ongewijzigd. Pas verschillende parameters toe op hetzelfde fonds binnen verschillende fondsenfamilies.
Pak de kans nu het nog kan
Vergelijk de verwachte toewijzing met de doelstelling in één overzicht. De engine maakt prognoses voor beleggingen en verdelingen over de gehele prognoseperiode en brengt afwijkingen aan het licht terwijl deze nog kunnen worden gecorrigeerd door nieuwe toezeggingen. Voor elke strategie worden de doelstelling en de prognose naast elkaar weergegeven, op elk punt in de prognoseperiode, afgemeten aan de totale portefeuillewaarde in plaats van alleen aan de particuliere portefeuille.
Meet de liquiditeit, zoals u die definieert
Bekijk de niet-gefinancierde verplichtingen als een percentage van een door u gedefinieerde referentieportefeuille, zoals contanten plus vastrentende waarden of welke andere liquide middelen dan ook die als dekking dienen voor uw verplichtingen.
Stel de timingconventie per portefeuille in: begin, midden of einde van het jaar. Door aan te passen wanneer de verwachte kasstromen binnen elke periode vallen, zorgt u ervoor dat de prognose aansluit bij de manier waarop de portefeuille nu al wordt gerapporteerd.
Geschiedenis en prognose op één tijdlijn
Zet het daadwerkelijke fondsverloop en de toekomstprognose op één tijdlijn, met maximaal zeven variabelen in de tijdreeksprognoseweergave. Maak prognoses voor een horizon van 1, 2, 3, 5, 7 of 10 jaar, gegroepeerd per maand, kwartaal of jaar.
Plan het komende decennium of de komende maand met behulp van dezelfde tijdlijn en dezelfde cijfers.
