Hoe Masttro heeft bijgedragen aan de opbouw van een flexibele infrastructuur voor een single family office
Jefferson River Capital is een in New York City gevestigd single-family office dat een portefeuille van meer dan 1 miljard dollar beheert op zowel de openbare als de particuliere markten, die in de loop van 30 jaar is opgebouwd door een klein, ervaren team.
Jefferson River Capital is een single family office (SFO) in New York City met een portefeuille van meer dan 1 miljard dollar, verdeeld over zowel de openbare als de particuliere markten. De familie belegt al meer dan 30 jaar in een gediversifieerde portefeuille, maar weet dit toch met een klein team te realiseren.
Daniel Forman trad in 2022 in dienst als Chief Investment Officer en bracht uitgebreide ervaring op het gebied van family offices mee, met name wat betreft het opzetten van middle-office-systemen. Een van zijn eerste projecten was het moderniseren van de technologie, met name om het complexe portfolio van zowel traditionele als alternatieve beleggingscategorieën beter te kunnen volgen en daarover te rapporteren.
"De opdracht was om te investeren, orde op zaken te stellen, maar tegelijkertijd een kleine en flexibele infrastructuur van wereldklasse op te bouwen," zei Daniel. "En het portefeuillebeheersysteem is daarvoor de sleutel."
De technologische oplossing die het meest uitgebreide overzicht van vermogen biedt
In lijn met de huidige en groeiende trend onder family offices wereldwijd heeft Jefferson River Capital zijn blootstelling aan diverse soorten alternatieve beleggingen verder uitgebreid.
"Ik zou beleefd zeggen dat er geen enkel type of structuur van belegging bestaat waarin we niet op de een of andere manier hebben belegd," zei Daniel. "We hadden dus een systeem en een platform nodig waarmee we zowel liquide als illiquide activa, eenvoudige en minder eenvoudige zaken, en een zeer complexe vermogensstructuur konden beheren."
Daniel merkt op dat ze voor Masttro hebben gekozen vanwege de mogelijkheid om aan hun strenge eisen op het gebied van tracking en rapportage te voldoen, maar ook omdat het hun bedrijfsmiddelen volledig in beeld brengt en vanaf het begin praktische ondersteuning bood.
“Het was belangrijk om over de juiste informatie te beschikken en één betrouwbare bron te hebben die altijd klopt, en om een uitstekende klantenservice en ondersteuning te bieden, omdat we met een klein team waren.”
“Visueel gezien, vanuit het oogpunt van de gebruikersinterface, is dit veruit het gemakkelijkste platform om bestanden toe te voegen en onze stamboom te bekijken.”
“Toen we eenmaal begrepen hoe Masttro werkte en de nodige training hadden gevolgd, verliep het uploaden van een portefeuille met meer dan tweehonderd alternatieve beleggingen vrijwel vlekkeloos,” aldus Mitchell. “Binnen drie maanden hadden we alles ingevoerd en konden we de prestaties bijhouden op de manier die wij wilden.”
AI-gestuurde softwaremogelijkheden in combinatie met persoonlijke ondersteuning
Dankzij de Doc AI-functie van Masttro heeft het team een groot deel van het repetitieve werk rondom beleggingsrapportages kunnen automatiseren. Doc AI zorgt automatisch voor het verzamelen en classificeren van documenten en analyseert zelfs belangrijke gegevenspunten. Dit betekent dat het, ongeacht het aantal betrokken personen, trusts of rekeningen, complexe koppelingsvereisten oplost en tijd bespaart.
"Het kan lastig zijn om kapitaaloproepen en uitkeringen in een ander systeem naadloos te labelen", aldus Mitchell. "Met Doc AI kunnen we deze gegevens correct labelen, de datum invoeren, het bedrag goed vastleggen en ze nauwkeurig koppelen aan en afstemmen met onze bankrekeningen. Het slaagt er echt goed in om dat allemaal te integreren."
Ondersteuning is een essentieel onderdeel van de implementatie van nieuwe technologie en Mitchell benadrukt dat dit een ander gebied is waarop Masttro zich onderscheidt van andere bedrijven in de softwarebranche:
Concrete resultaten, betrouwbare ondersteuning
Sinds de implementatie van Masttro en het vertrouwd raken met het systeem zijn de resultaten op belangrijke gebieden tastbaar geworden, zoals het in realtime volgen van de prestaties van beleggingsalternatieven en de mogelijkheid om die gegevens te presenteren wanneer en waar dat nodig is. Maar zoals Daniel benadrukt, is Masttro een platform voor vermogensbeheer dat een complete softwareoplossing voor family offices biedt.
“We maken gebruik van een paar andere platforms, maar bij die platforms hebben we geen contactpersoon die ons wekelijks benadert, vergaderingen organiseert, onze problemen met ons bespreekt en kwesties oplost; dat waardeer ik dan ook bij Masttro.”
Ondersteuning is een essentieel onderdeel van de implementatie van nieuwe technologie en Mitchell benadrukt dat dit een ander gebied is waarop Masttro zich onderscheidt van andere bedrijven in de softwarebranche:
“We maken gebruik van een paar andere platforms, maar bij die platforms hebben we geen contactpersoon die ons wekelijks benadert, vergaderingen organiseert, onze problemen met ons bespreekt en kwesties oplost; dat waardeer ik dan ook bij Masttro.”
Sinds de implementatie van Masttro en het vertrouwd raken met het systeem zijn de resultaten op belangrijke gebieden tastbaar geworden, zoals het in realtime volgen van de prestaties van beleggingsalternatieven en de mogelijkheid om die gegevens te presenteren wanneer en waar dat nodig is. Maar zoals Daniel benadrukt, is Masttro een platform voor vermogensbeheer dat een complete softwareoplossing voor family offices biedt.
De mogelijkheid om de manier waarop beleggingen worden gegroepeerd en gecategoriseerd aan te passen aan hun specifieke visie, was een cruciale factor bij de keuze voor het te implementeren platform. Een andere factor was privacy: dankzij de beveiligingsprotocollen van Masttro, die voldoen aan militaire normen, is de betrouwbaarheid ongeëvenaard, aangezien Masttro geen inzage heeft in de gegevens van klanten.
Naast het oplossen van deze uitdagingen hebben het ontwerp en de mogelijkheden van de gebruikersinterface van Masttro een cruciale rol gespeeld bij het bieden van een effectieve oplossing.
“Visueel gezien was het echt lastig om zowel horizontaal als verticaal het vermogen en de balans te kunnen bekijken,” zei Daniel. “Jullie concurrenten hadden dat niet, en wat mij het meest opviel, was de weergave van onze activa op jullie startpagina in de Global Wealth Map.”
“Dankzij Masttro beschikken we nu over één enkele betrouwbare bron voor al onze beleggingen. Dit is van cruciaal belang en stelt ons in staat een middle-office-infrastructuur van wereldklasse en institutionele kwaliteit te realiseren.”
